Краткосрочный финансовый кредит¶

Краткосрочный финансовый кредит (КФ) — форма заёмного финансирования, при которой заёмщик получает от кредитора (банка, микрофинансовой организации или иного кредитора) определённую сумму денежных средств на фиксированный короткий срок, как правило, от одного дня до одного года, с обязательством вернуть её вместе с процентами. Термин «КФ» является сокращением от «краткосрочный финансовый» и широко используется в банковской практике, бухгалтерском учёте и финансовом анализе для обозначения заёмных обязательств со сроком погашения, не превышающим один отчётный год.

¶Определение и место в системе финансирования

Краткосрочный финансовый кредит относится к внешнему заёмному финансированию. В отличие от долгосрочных кредитов, направляемых преимущественно на инвестиционные цели (строительство, покупка основных средств, освоение новых рынков), КФ предназначен для решения текущих задач оборотного капитала: пополнения запасов, оплаты счетов поставщиков, покрытия кассовых разрывов, выплаты заработной платы и налогов.

В российской банковской практике краткосрочными считаются кредиты со сроком до 1 года. Более точные границы устанавливаются учётной политикой конкретной организации: некоторые предприятия относят к краткосрочным обязательства со сроком до 12 месяцев, другие — до 3 месяцев. В международной практике аналогом выступает термин short-term loan.

¶Классификация

Краткосрочные финансовые кредиты классифицируются по нескольким основаниям:

¶Основные формы

¶Овердрафт

Овердрафт — разновидность краткосрочного кредита, при которой банк разрешает клиенту списывать средства со счёта сверх имеющегося остатка в пределах установленного лимита. Овердрафт автоматически погашается по мере поступления средств на счёт. В России овердрафт регулируется статьёй 850 Гражданского кодекса РФ.

¶Кредитная линия

Кредитная линия — соглашение, при котором банк устанавливает заёмщику лимит заимствований на определённый период. Заёмщик может многократно брать и возвращать средства в пределах лимита, уплачивая проценты только по фактически использованной сумме. Различают возобновляемую и невозобновляемую кредитные линии.

¶Факторинг

Факторинг — финансирование поставок, при котором факторинговая компания (как правило, дочерняя структура банка) выкупает у продавца дебиторскую задолженность покупателя и предоставляет ему до 70–90 % суммы немедленно, остаток — после получения платежа от покупателя. В России факторинг регулируется гл. 43 ГК РФ.

¶Сезонный кредит

Сезонный кредит выдаётся предприятиям с выраженной сезонностью производства и сбыта (сельское хозяйство, розничная торговля, туристический бизнес) для финансирования временного роста оборотных средств.

¶Условия и стоимость

Основные параметры краткосрочного финансового кредита:

• Процентная ставка — может быть фиксированной или плавающей (привязанной к ключевой ставке ЦБ РФ, ставке RUONIA, курсу валюты).
• Комиссии — за выдачу, ведение счёта, за непредусмотренное погашение.
• Обеспечение — залог имущества, поручительство собственников или контрагентов, банковская гарантия, цессия дебиторской задолженности.
• График погашения — равномерный, с отсрочкой основной долга («проценты вперёд, тело — в конце срока»), аннуитетный.

Стоимость краткосрочного кредита традиционно выше стоимости долгосрочного, что связано с повышенными рисками ликвидности и процентными рисками на стороне кредитора.

¶Бухгалтерский учёт и отчётность

В бухгалтерском балансе российских организаций краткосрочные заёмные обязательства отражаются в разделе IV «Краткосрочные обязательства" (строка 1510 «Краткосрочные кредиты и займы»). Долгосрочные обязательства, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчётной даты, подлежат переклассификации в краткосрочные.

Проценты по кредиту признаются в расходах текущего периода (операционные расходы или проценты к уплате — в зависимости от характера использования средств) на основании ПБУ 15/2008 «Учёт расходов по займам и кредитам».

¶Регулирование в России

Отношения по выдаче и погашению кредитов регулируются главой 42 Гражданского кодекса РФ (статьи 819–823.1). Отдельные виды кредитования (ипотечное, потребительское, микрофинансовая деятельность) регулируются специальными законами: Федеральным законом «О потребительском кредите (займе)» № 353-ФЗ, Федеральным законом «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» № 152-ФЗ.

Банки, выдающие краткосрочные кредиты, подконтрольны Центральному банку РФ и обязаны соблюдать нормативы достаточности капитала, ликвидности и риска концентрации, установленные Инструкцией ЦБ РФ № 139-И.

¶Преимущества и риски

Для заёмщика преимущества КФ — оперативность получения средств, относительная доступность (по сравнению с долгосрочным финансированием), гибкость (кредитная линия, овердрафт). Риски — необходимость досрочного погашения, зависимость от ставки (при плавающей ставке), штрафы за просрочку.

Для кредитора основной риск — кредитный риск (невозможность погашения), а также риск ликвидности.

¶См. также

• Кредит
• Овердрафт
• Факторинг
• Оборотный капитал
• Ключевая ставка ЦБ РФ

¶Источники

• Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая), глава 42.
• ПБУ 15/2008 «Учёт расходов по займам и кредитам».
• Федеральный закон от 21.12.2013 № 353-ФЗ «О потребительском кредите (займе)».
• Инструкция Банка России от 02.12.2014 № 139-И «О порядке определения собственных средств (капитала) кредитных организаций».
• Ковалёв В. В. «Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций, оценка активов». — М.: Финансы и статистика.